银行整体增速放缓 但贡献了6成左右的利润
“银行整体增速放缓不假，但是总利润依然是冠绝A股。目前15家银行的合计利润达到1.2万亿，而已经公布年报的1446家上市公司的利润共计不过2.04万亿，也就是说银行贡献了6成左右的利润，依然相当可观。”深圳一家基金公司的基金经理对21世纪经济报道记者表示。
年报披露进入加速阶段，截至4月6日，25家上市银行中，有15家公布了自己去年的“成绩单”。整体来看，银行依旧保持了低速增长的态势，据数据统计，15家银行的净利润达到1.2万亿，占据目前已披露年报上市公司总利润的6成。
地方银行表现两极分化
工农中建交五大行虽然增速放缓，但是利润绝对额依然庞大。工商银行2016年全年实现净利润2782.5亿元，同比增长0.4%，净利润在所有银行中也是所有上市公司中排名第一。按照2782.5亿元来计算，去年工行每日净赚7.62亿元。
建设银行紧随其后，排名第二，建设银行2016年年度报告显示，截至去年末，去年全年建设银行实现营业收入6050.90亿元，较2015年减少0.02%；实现净利润2314.6亿，同比增长1.45%。建设银行和工商银行是目前仅有两家净利润过2000亿元的银行。
五大行中，净利润同比增速最快的是农业银行。农业银行3月28日晚间发布的年报显示，2016财年农行总资产19.57万亿元，较上年末增长10.0%；营业收入5060.16亿元，同比负增长5.6%；全年实现净利润1839.4亿元，同比增长1.86%。
中国银行2016年出现“掉队”的迹象，是五大行中，净利润唯一出现负增长的银行。2016年中国银行实现税后利润1841亿元，同比增长2.58%。但归属于母公司所有者的利润为1645.78亿元，较上年下降3.67%。
已披露年报的15家银行中，目前仅有江苏银行的净利润增速超过两位数。艺高人胆大，由于业绩增速快，江苏银行公布年报的时间也较为靠前。3月19日江苏银行公告称，2016年实现营业收入313.59亿元，同比增长11.81%；实现归属于上市公司股东的净利润106.1亿元，同比增长11.72%。江苏银行的分红也更为大方，江苏银行表示以实施利润分配股权登记日的总股本115.4445亿股为基数，向全体股东每10股派送现金股利人民币1.78元(含税).
银行板块中，江阴银行的表现垫底，江阴银行在2016年出现了营业收入和净利润“双降”的局面。2016年该行营业收入为24.69亿元，较2015年的25.04亿元减少0.35亿元，同比下降了1.39%；2016年实现归属于上市公司股东的净利润为7.78亿元，较2015年下降了约0.37亿元，同比下滑4.49%。
“银行整体增速放缓不假，但是总利润依然是冠绝A股。目前15家银行的合计利润达到1.2万亿，而已经公布年报的1446家上市公司的利润共计不过2.04万亿，也就是说银行贡献了6成左右的利润，依然相当可观。”深圳一家基金公司的基金经理对21世纪经济报道记者表示。
净息差收入同比减少5.62%
对于银行利润增速放缓，多数银行将原因归结为净息差收窄和计提拨备上升。
如上市后首份年报“变脸”的江阴银行对于“双降”的解释是，在宏观经济减速期制造业出现通缩，江阴地区的企业以制造业为主，在制造业出现通缩的情况下其盈利能力下降。目前，其面临存贷款利差收窄现状，营业收入略有下降；同时为提高银行的风险抵抗能力，加大对相关贷款减值准备的计提力度，因此银行净利润较上期略有下降。
中国银行副行长张青松在提到中国银行净利润负增长的原因时称，该行股东分配利润有所下降，但拨备覆盖率逆势上升，这是出于稳健经营的考虑。年报显示，截至2016年末，中行拨备覆盖率为162.82%，同比增9.5个百分点。
而据21世纪经济报道记者观察，2016年上市银行的年报利息净收入确实出现了较明显的下降。数据显示：截至4月6日，已经披露年报的15家上市银行的2016年利息净收入为2.35万亿元，同比减少1400亿元，降幅为5.62%。五大行是净利息减少的“主力军”，全部陷入负增长。
重阳投资分析师谭伟对21世纪经济报道记者表示：影响银行利润的因素主要有三个，资产规模、息差和拨备。资产规模的扩张速度与经济对信贷的需求相关，每年M2增速的目标决定了银行资产规模的扩张速度相对平稳。息差与利率环境相关。2015年连续降息使得2016年银行息差普遍收窄，成为银行利润增速放缓的主要原因之一。
重阳投资认为2017年息差压力有所减弱，主要得益于宏观经济企稳以及降息影响逐渐消退。拨备与银行资产质量有关。过去几年银行不良资产压力较大，因此拨备计提力度逐渐增大，拨备前利润增速明显高于净利润增速。
不过对于2017年银行的业绩，机构的态度都较为乐观。博时基金研究部对21世纪经济报道记者表示，首先，净息差收入会增加，2014年末以来6次降息带来的息差下行基本消化；预计2017年息差表现也将稳定，向下压力较小；其次随着宏观经济企稳、大宗商品价格上涨、产能过剩行业压力缓解，银行不良资产的压力有所下降，银行的拨备计提力度也稳定下来。不良贷款拐点逐步显现。
未来经济如果不出现大幅下滑，银行的资产质量压力将逐步得到缓解。银行整体基本面将得到改善，息差及资产质量的驱动下，银行板块整体趋稳向好迹象逐步明朗。