受益于5G换机需求 明年电子市场空间大幅扩容

谈及未来电子行业的投资机会，诺德基金表示，重点关注半导体和消费电子行业。在诺德基金看来，随着全球创新周期的代际切换，全球半导体产业部分领域已经出现回暖的迹象。

国内终端厂商在国内寻找供应链实现国产替代，近三年全球新建晶圆厂有近一半是在中国，第三次半导体产业的迁移正在发生。在芯片设计、代工、封测以及设备和材料等环节催生大量需求，国产替代空间巨大。

诺德基金认为，消费电子受益于5G带来的换机需求，行业的销量有望得到提升，龙头公司相对来说更加受益；另一方面，苹果的airpods证实了真无线耳机的需求，安卓系统的厂商陆续实现技术突破，明年tws的市场空间将大幅扩容。