718499利元发债值得申购吗 新债转股价为218.94元

据报道，利元亨将于10月24日发行9.50亿元可转债，债券简称为利元转债，申购代码为718499，申购简称为利元发债，转股价为218.94元。那么，利元发债值得申购吗？我们来简单的了解一下相关的情况吧。

利元发债期限为6年，债项评级为A+，票面面值为100元，票面利率第一年至第六年分别为0.20%/0.40%/0.60%/1.20%/2.00%/2.50%。到期赎回价格为票面面值的110%（含最后一年利息），按照中债6年期A+企业债到期收益率（2022/10/19）8.51%作为贴现率估算，纯债价值为70.58元，纯债对应的YTM为2.30%，债底保护性一般。

转股期从2023年4月28日起至可转债到期日（2028年10月23日）止，初始转股价格为218.94元/股，截至2022年10月19日收盘，正股利元亨股价为205.22元/股，对应转债平价为93.73元。利元转债转股价格下修条款为：15/30、85%，有条件赎回条款为：15/30、130%，有条件回售条款为：最后两个计息年度，30、70%，下修条款对投资者保护较优。